(서울=연합인포맥스) 이장원기자= JP모건은 15일 옵션의 시간가치를 이용하는 원화 캘린더 스프레드 매수를 권했다.
JP모건은 3개월물 달러 풋-원화 콜 옵션을 20델타(35bp)에 매도하고 6개월물 달러 풋-원화 콜옵션을 30델타(94bp)에 매수할 것을 제안했다.
JP모건은 한국 정부당국이 1.4분기에는 원화 약세를 선호할 것이라며 달러-원 현물시장에서 1,000원을 지지할 것으로 전망했다.
JP모건은 그러나 2분기부터는 다시 원화 강세가 재개될 것으로 예상하면서 캘린더 옵션 전략을 제안했다.